La financiación para las startups es un factor clave para su éxito. Pero no siempre es fácil obtenerla, más si desconoces cuáles son las oportunidades que el medio ofrece. La Empresa Nacional de Innovación S.A. (Enisa) es una de las entidades públicas que tiene diversas oportunidades para que los emprendedores españoles pueden aprovechar para impulsar su proyecto.

En este artículo te contaremos las líneas de financiación que más encajan con las startups de esta empresa pública, por el momento. Detallaremos de qué tipo se trata, los requisitos y condiciones generales, así como las características y requerimientos específicos de cada una de ellas.

Aprovecha las líneas de financiación de Enisa para startups

Qué tipo de financiación ofrece Enisa

Primero debes saber que Enisa ofrece financiación en forma de préstamo participativo. Como se trata de un préstamo y no de una toma de participaciones en la sociedad, la inversión no da derecho a injerencia en las decisiones de la empresa.

Los préstamos de Enisa se consideran participativos porque sus características son particulares, tanto para la institución que presta como para el que recibe el préstamo:

Se considera patrimonio neto. A diferencia del crédito tradicional, que se considera un pasivo, el préstamo participativo se inscribe dentro del patrimonio neto de la empresa. Esto es útil para las reducciones de capital y evitar situaciones de obligación de disolución por quiebra.
Es un préstamo subordinado. Cuando la empresa se encuentra en situación de quiebra, solo se liquida la deuda después de haber pagado a los demás acreedores y antes del pago a los socios.
Los intereses son fiscalmente deducibles para el prestatario del Impuesto sobre Sociedades.
El tipo de interés no es fijo. No solo se pagan intereses ordinarios, sino que, además, se pagan intereses variables que se establecen en base a los beneficios obtenidos por la empresa en el plazo del préstamo.

Además, los préstamos participativos de Enisa tienen los siguientes beneficios particulares:

No requiere garantía. Esta es quizá una de las características más atractivas para las startups, pues para entregar el préstamo no se requiere tener un patrimonio como garantía. Para otorgarlo se requiere únicamente del aval del proyecto del negocio (que debe ser viable) y que los solicitantes tengan una solvencia adecuada.
Sus plazos para amortización y carencia son más amplios. Las empresas que reciben el préstamo tienen la posibilidad de pagar los intereses y la deuda en plazos más largos. Hay un período de carencia donde solo se pagan intereses y luego empieza la amortización de la deuda en sí.
Requiere de una ampliación de capital para amortizar anticipadamente. Cuando se desea amortizar por adelantado el préstamo, deberá pagarse una comisión, como en el préstamo tradicional, pero también deberá hacerse una ampliación de capital igual al monto amortizado para evitar que el balance de la empresa se descompense. Recuerda que el préstamo participativo es parte del patrimonio neto.
Puede fomentar el interés de otros inversores. Al demostrar la viabilidad financiera del proyecto sin dilución, es más fácil que un business angel u otro tipo de inversores capitalistas de riesgo quieran invertir en él.

Requisitos y condiciones generales de los préstamos Enisa

Para acceder a estos préstamos participativos, Enisa exige ciertos requisitos y condiciones generales que la startup solicitante debe cumplir.

Requisitos de las líneas de financiación Enisa

En cuanto a los requisitos:

Tener menos de 250 empleados y una facturación menor a 50.000.000 de euros anuales, o con un balance general menor a 43.000.000 de euros.
La empresa solicitante debe tener personalidad jurídica propia y actividades con ánimo de lucro.
No estar en el sector financiero ni inmobiliario. Solo se aceptan a las plataformas intermediarias para la financiación de empresas o la adquisición de inmuebles.
La empresa debe estar domiciliada en España.
Tener un modelo de negocio innovador con una clara ventaja competitiva.
Si tu proyecto tiene necesidades financieras deberás buscar que sea cofinanciado por otras entidades.
La situación financiera de tu empresa debe ser estable y equilibrada. Además debes probar que tu gestión de la misma se hace de forma profesional.
Tu proyecto deberá ser técnica y económicamente viable.
Debes haber depositado las cuentas del último ejercicio en el Registro público.

Condiciones para beneficiarte de Enisa

Por otro lado, Enisa tiene ciertas condiciones generales para el otorgamiento de la financiación:

La determinación de la cuantía exacta depende de la valoración de los fondos propios y de la estructura financiera de la empresa.
Se pagará una comisión de apertura del 0.5%.
La comisión por amortización anticipada será igual a la diferencia entre el importe de los intereses del segundo tramo del préstamo a fecha acordada liquidados a tipo máximo y los intereses del segundo tramo ya pagados hasta la fecha.
Se pagará una comisión de vencimiento anticipado por cambios en el accionariado. Enisa tiene la facultad de terminar anticipadamente el préstamo cuando haya cambios importantes en el accionariado que deriven en un cambio en el control de la empresa. El monto a pagar será equivalente a la diferencia entre el importe de los intereses del segundo tramo del préstamo a fecha acordada liquidados a tipo máximo y los intereses del segundo tramo ya pagados hasta la fecha.

Las líneas de financiación de Enisa

Hay cuatro líneas de financiación de Enisa que pueden ser útiles tanto para startups como scaleups. También están dirigidas a emprendedores con pymes de reciente creación. Tienen importes que están en el rango de entre los 25.000 y 1.500.000 euros. Veámoslas:

Préstamos para jóvenes emprendedores

Esta línea de financiación ofrece entre 25.000 y 75.000 euros a startups (y pymes) de jóvenes emprendedores menores de 40 para compra de activos fijos y para dotar de circulante a la empresa. Tiene un vencimiento máximo de 7 años y un plazo de carencia máxima de 5.

Los intereses del primer tramo serán la suma del euríbor más el 2 o 3,25%, de acuerdo con la calificación, mientras que los del segundo tramo son variables entre un 3 y 6%. Y su pago, como el de las amortizaciones, es mensual.

Requisitos específicos de la financiación para jóvenes emprendedores

La línea de financiación para jóvenes emprendedores de Enisa requiere que los solicitantes cumplan con las siguientes características específicas:

La constitución de la empresa debe haber sido como máximo en los 24 meses anteriores a solicitar la financiación.
Que la actividad principal de la empresa sea en España.
Los miembros del equipo que concentran la mayoría del capital deben tener menos de 40 años.
La startup debe tener como fondos propios mínimo el 50% del monto de financiación.

Préstamos para emprendedores

Ofrece entre 25.000 y 300.000 euros en financiación para emprendedores de cualquier edad. Al igual que la línea para jóvenes emprendedores, tiene un vencimiento máximo de 7 años y un período de carencia de principal máxima de 5.

En cuanto a los intereses, en el primer tramo constituirán la suma del euríbor más el 2 o 3,75%, de acuerdo con el rating de la operación. En el segundo tramo son variables entre un 3 y 6%, como en la anterior línea de financiación. Eso sí, difiere en que la amortización y el pago de intereses es trimestral.

Requisitos específicos de la financiación para emprendedores

Esta línea de financiación tiene requisitos parecidos a los de la de jóvenes, además de otros:

La sociedad debe haber sido constituido como máximo 2 años antes de solicitar la financiación.
Tener su actividad principal en el país.
Sus fondos propios deben ser, como mínimo, iguales al monto de la financiación solicitada.

Préstamos para emprendedoras digitales

Esta línea de financiación para startups está dirigida a mujeres y es apoyada por los fondos de Next GenerationEU. Los préstamos podrán tener un importe entre 25.000 y 1.500.000 euros. A diferencia de las anteriores oportunidades, esta tiene un vencimiento máximo de 9 años y un período de carencia de principal de 7 años.

Los intereses serán en un primer tramo la suma del euríbor más el 3,75%, en el segundo tramo tendrán una variación de entre el 3% y el 8% como máximo, según el rating de la operación. El pago de intereses es trimestral.

Requisitos específicos de la financiación para emprendedoras digitales

La empresa emergente solicitante debe cumplir con lo siguiente:

Una o varias mujeres deben tener una posición de poder o liderazgo relevante en la empresa.
Sus fondos propios deben ser mínimamente equivalentes a la cuantía del préstamo solicitado.
Si se solicitan más de 300.000 euros la empresa deberá presentar una auditoría externa de sus estados financieros del último ejercicio.
Pueden solicitarla tanto empresas nuevas como empresas en proceso de consolidación (scaleups), crecimiento o internacionalización.

Préstamos para el crecimiento de tu empresa

Esta línea es la más adecuada para las scaleups, pues está pensado para negocios ya establecidos que deseen mejorar su capacidad de producción, incluir una nueva ventaja competitiva o diversificar mercados. Su rango de financiación es de entre 25.000 y 1.500.000 euros y su vencimiento máximo es de 9 años, mientras que su período de carencia de principal es de 7 años.

Respecto a los intereses, serán, en el primer tramo, la suma del euríbor más el 2% o 3,75%, de acuerdo con el rating de la operación y, en el segundo, podrán variar teniendo el límite máximo entre el 3% y el 8%.

Requisitos específicos del préstamo de crecimiento

Ser una pyme buscando consolidación, internacionalización o crecimiento.
Los fondos propios de la empresa deben ser iguales, como mínimo, a la cantidad solicitada como financiación.
Si se requieren más de 300.000 euros en financiación, los estados financieros del último ejercicio deberá haber sido auditado externamente.

Cómo solicitar estas líneas de financiación para startups

Durante todo el año puedes presentar la solicitud de tu startup para acceder a estos préstamos de Enisa. Lo puedes hacer desde su sitio web, donde deberás registrar a tu empresa e incluir tu plan de negocios en los formularios disponibles. Además, deberás cargar otros documentos que se te requieran.

El plazo para completar todo este proceso es de 30 días y se puede hacer en varias sesiones, siempre y cuando se graben los avances. De no terminarlo, Enisa no considerará tu postulación. Una vez finalizada la solicitud, la entidad analizará la viabilidad de tu proyecto.

Si se aprueba el préstamo, deberás adjuntar algunos documentos adicionales antes de formalizar la financiación ante notario y el desembolso del dinero. Todo este proceso dura aproximadamente 60 días.

La Ley de Startups ofreció, entre otros beneficios, la posibilidad de nuevas líneas de financiación específicas para startups, así que en el futuro podrían haber más oportunidades que puedas aprovechar. En Talos podemos ayudarte a estructurar tu startup para que sea atractiva para recibir financiación, no solo de Enisa, sino de otros inversores institucionales y privados. Pide una cita para recibir orientación.

Foto de Kelly Sikkema en Unsplash

Las líneas de financiación para startups de Enisa que debes aprovechar